北美地区的一个特大电网扩建计划，总共要砸进去750亿美元，这可是个大单子。这个计划是得克萨斯州、中大西洋地区和中西部的电网管理部门一块儿推动的，重点是要建那种765千伏的输电线路。为什么要这么做呢？原来啊，AI数据中心这种用电大户出来了，电力需求蹭蹭往上涨。765千伏这个等级在美国算是最高的，单线输电能力是以前传统线路的六倍。等到这个项目弄好了，相关的超高压线路总里程能翻到四倍那么长。 你看那数据就知道了，国际能源署那边查出来的，2024年美国数据中心吃掉的电占了全球的45%。彭博新能源财经还说呢，到了2035年，这个比例还得往上涨到8.6%。这能耗压力这么大，当地的电网运营商自然就得赶紧把超高压输电网络给建起来。 东方财富证券发了个研报讲得挺好：北美电网扩容这事儿验证了全球电网景气的大逻辑。本地的电力设备产能早就不够用了，现在已经在北美供应产品的厂商肯定能享受到市场变大和份额提升的红利。还没进场的呢？这会儿正有一个机会窗口等着他们把货送过去。中金证券也发话了：海外那边供需矛盾太突出了，现在就是厂商加速出海的好时候。大家可以关注一下现场供电、电网设备和固态变压器这些方向。 东吴证券也跟着凑热闹：全球电网正因为AI算力中心建得热火朝天、新能源要上网还有欧美那边设备得更新换代，正处于一个特别长的景气周期里头呢。海外那些电力设备巨头手里的新订单多得数不清，手头上的货要做完至少得两年多时间。这不就给咱们国内相关厂商出海提供了大把的机会嘛！开源证券还补充说：国家电网宣布“十五五”期间固定资产投资要达到4万亿这么大的数目。特高压的规划肯定还要再创新高。到了2025年国内的一次设备出口金额肯定还会保持高增长。 产业链上的企业具体有哪些呢？咱们来捋一捋： 第一个是做超高压输电线路设备的。像特变电工就一直在搞变压器和电线电缆这类研发制造的活儿。他们能拿出765千伏等级输电线路的相关产品。保变电气也在盯着变压器这块儿呢。他们有能力做超高压、特高压变压器研发生产这块。远东股份是主打智能缆网业务的，可以生产超高压等级的输电线缆产品。 第二个环节是超高压变电设备这块儿。中国西电是全产业链都覆盖到了的；平高电气也在高压、超高压开关设备这块儿下了不少功夫。 第三个是做海外电网工程服务的。中国电建经常搞电力工程总承包业务；中国能建呢是提供电力工程规划和建设这种全产业链服务的。 第四个是固态变压器相关领域。思源电气已经开始布局固态变压器相关技术研发了；许继电气也在搞电力系统自动化保护设备还有变压器产品研发制造这块儿呢。 不过得说句实在话：市场本来就有风险的嘛。投资这事儿大家还是得小心一点为妙。这篇文章其实就是个AI机器根据第三方数据生成出来的仅供参考的东西而已；既不构成任何个人投资建议；也没有建议大家具体去买哪个股票或者理财产品。